根據(jù)我國的法律法規(guī)，投資者轉(zhuǎn)讓其持有的股權(quán)時(shí)，應(yīng)就股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得繳納所得稅。隨著2013年《中華人民共和國勞動(dòng)法》認(rèn)購制度的改革，在實(shí)踐中，越來越多的投資者以認(rèn)購融資方式轉(zhuǎn)讓股份，但未繳足。如何確認(rèn)這種股權(quán)轉(zhuǎn)讓的收益和原始價(jià)值，以及如何征收所得稅，往往成為兩國爭(zhēng)論的話題。到目前為止，我國對(duì)這種情況的所得稅處理還沒有明確的規(guī)定。本文結(jié)合我國國家法律法規(guī)中股權(quán)轉(zhuǎn)讓的稅收制度，研究這種情況下的涉稅問題。

一、個(gè)人所得稅

一般來說，只有:第三方投資者轉(zhuǎn)讓所持股權(quán)時(shí)，應(yīng)就股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得繳納個(gè)人所得稅。2014年12月7日，國家稅務(wù)總局在歷史背景下加強(qiáng)了對(duì)一名投資者股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得稅的征收管理

金融事務(wù)

我局印發(fā)了《股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅管理必備(試行)》(國科院)

金融事務(wù)

局新聞稿2014年第67號(hào))，自2015年1月1日起實(shí)施?！豆芾砉ぷ餍枰穼?duì)個(gè)人股權(quán)轉(zhuǎn)讓的所得稅問題做了相應(yīng)的規(guī)定。

第四條規(guī)定，個(gè)人轉(zhuǎn)讓股權(quán)，以股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得扣除股權(quán)原值和適當(dāng)費(fèi)用后的金額為應(yīng)納稅所得額，按照“個(gè)人財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”繳納個(gè)人所得稅。因此，確定應(yīng)納稅所得額時(shí)，首先要確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入、原股權(quán)價(jià)值和適當(dāng)費(fèi)用的總和。

(一)股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的確定

當(dāng)投資者轉(zhuǎn)讓從無償融資中獲得的股權(quán)時(shí)，我們首先研究如何確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓的收益?！豆芾砉ぷ餍枰返谄邨l規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得是指轉(zhuǎn)讓方因股權(quán)轉(zhuǎn)讓而獲得的支票、器皿、證券交易等經(jīng)濟(jì)發(fā)展的個(gè)人利益。第八條規(guī)定，轉(zhuǎn)讓方取得的與股權(quán)轉(zhuǎn)讓相關(guān)的各種現(xiàn)金，包括違約、補(bǔ)償?shù)饶繕?biāo)現(xiàn)金、資本和權(quán)利，應(yīng)當(dāng)計(jì)入股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。另外，《管理工作必備》賦予稅務(wù)機(jī)關(guān)核定征收的權(quán)利，即稅務(wù)機(jī)關(guān)確定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入不輕率時(shí)，稅務(wù)機(jī)關(guān)可以參考一系列途徑核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。第十一條規(guī)定:審批服務(wù)業(yè)合理避稅的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得明顯偏低且不執(zhí)行的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)可以核準(zhǔn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。第十二條規(guī)定，經(jīng)批準(zhǔn)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入低于相同股權(quán)總資產(chǎn)的市場(chǎng)份額的，視為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入顯著降低。第十四條規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入需要批準(zhǔn)的，主管稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)當(dāng)按照總資產(chǎn)批準(zhǔn)法、類比法和其他適當(dāng)方法依次批準(zhǔn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入。

《管理必需品》作為股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入個(gè)人所得稅管理的主要執(zhí)法依據(jù)，以“股權(quán)服務(wù)業(yè)相同的總資產(chǎn)市場(chǎng)份額”作為判斷核定股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入是否明顯偏低的依據(jù)之一，在最常見的“總資產(chǎn)核定法”中使用；因此，如何確定相同股權(quán)的總資產(chǎn)的市場(chǎng)份額，對(duì)股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的審批和稅率有負(fù)面影響。

(二)股權(quán)原始價(jià)值和適當(dāng)費(fèi)用的確定

當(dāng)投資者轉(zhuǎn)讓從無償融資中獲得的股權(quán)時(shí)，我們將研究如何確定股權(quán)的原始價(jià)值和適當(dāng)?shù)馁M(fèi)用。在實(shí)踐中，兩國之間有爭(zhēng)議的話題是如何確定股權(quán)的原始價(jià)值。在認(rèn)購制下，投資者轉(zhuǎn)讓的股權(quán)只能認(rèn)購融資，不能繳足或全員繳足。服務(wù)業(yè)的合理避稅。股權(quán)原值只是認(rèn)繳出資還是實(shí)繳出資？

《管理工作需要》第15條、第16條規(guī)定了確認(rèn)一個(gè)人轉(zhuǎn)讓股權(quán)的原始價(jià)值的六種方式，如“確認(rèn)通過支票融資取得的股權(quán)的原始價(jià)值，按照具體支付的價(jià)款和與取得股權(quán)有關(guān)的適當(dāng)稅費(fèi)的總和”。至于認(rèn)繳制度下未繳股權(quán)的原值如何確認(rèn)，《管理工作所必需》沒有具體規(guī)定，只有第十五條第五款規(guī)定“除上述情況外，責(zé)任稅務(wù)機(jī)關(guān)應(yīng)按照避免重復(fù)征收個(gè)人所得稅的標(biāo)準(zhǔn)，適當(dāng)確認(rèn)股權(quán)原值”。但貴州省地方稅務(wù)局發(fā)布的《股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得個(gè)人所得稅管理全面實(shí)施辦法》第九條第一款第四項(xiàng)規(guī)定，第三方大股東的未繳資產(chǎn)不得計(jì)入股權(quán)原值。

關(guān)于適當(dāng)費(fèi)用的確定，《管理工作需要》第四條規(guī)定，適當(dāng)費(fèi)用是指股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)按照規(guī)定繳納的相關(guān)稅費(fèi)。貴州《全面實(shí)施辦法》第十二條規(guī)定，適當(dāng)費(fèi)用是指第三方大股東在股權(quán)轉(zhuǎn)讓步驟中按時(shí)繳納的稅費(fèi)，包括

稅

、資本評(píng)估費(fèi)、提供商費(fèi)率等。股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同屬于

稅

在“個(gè)人財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓憑證”的征稅對(duì)象范圍內(nèi)，轉(zhuǎn)讓方和受讓方分別按合同金額的萬分之五繳納稅款。另外，資本風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的費(fèi)用，律師費(fèi)，辯護(hù)律師費(fèi)等。股權(quán)轉(zhuǎn)讓所產(chǎn)生的費(fèi)用也是相應(yīng)成本的一部分，在評(píng)估應(yīng)納稅所得額時(shí)可以從收入中扣除。

二.中小企業(yè)所得稅

實(shí)質(zhì)上，在海外投資股權(quán)轉(zhuǎn)讓方面，

中小企業(yè)所得稅

和

個(gè)人所得稅

在計(jì)算方面，法律法規(guī)的基本原則與稅收計(jì)算的方法和手段完全一致，只是適用的稅種不同。它們之間的主要區(qū)別是，

個(gè)人所得稅

逐項(xiàng)征收，境外投資股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得由第三方投資者審批繳納個(gè)人所得稅。對(duì)于財(cái)團(tuán)法人的大股東來說，中小企業(yè)所得稅的計(jì)算和繳納是“按月或按季度預(yù)繳，今年，

達(dá)成最終和解

“，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益是投資收益的一部分。至于中小企業(yè)，到底要不要繳納中小企業(yè)所得稅，要看今年中小企業(yè)的整體收支情況，還要考慮往年可以抵扣的虧損。所以對(duì)于中小企業(yè)來說，即使股權(quán)轉(zhuǎn)讓稍微好一點(diǎn)，也不一定意味著中小企業(yè)需要繳納中小企業(yè)所得稅。

三.稅

根據(jù)《商務(wù)部關(guān)于稅收若干明確問題的解釋和規(guī)定》(國稅發(fā)〔1991〕155號(hào))第十條，“個(gè)人產(chǎn)權(quán)”轉(zhuǎn)讓文件的征稅范圍為:中央行政機(jī)關(guān)登記的財(cái)產(chǎn)、資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓所設(shè)立的文件，中小企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所設(shè)立的文件。根據(jù)《稅收組織法》(國務(wù)院令第11號(hào))的規(guī)定，所有權(quán)轉(zhuǎn)移文件包括個(gè)人財(cái)產(chǎn)權(quán)和著作權(quán)、注冊(cè)商標(biāo)專用權(quán)、專利權(quán)、專有新技術(shù)所有權(quán)等。，以及簽名者貼花。<服務(wù)業(yè)合理避稅/p >因此，對(duì)于無償資產(chǎn)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的稅務(wù)問題，應(yīng)以股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議中約定的股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格作為計(jì)稅依據(jù)。

從《管理工作需要》中可以看出，股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入包括股權(quán)轉(zhuǎn)讓所獲得的支票、工具、證券交易等經(jīng)濟(jì)發(fā)展個(gè)人利益，可以抵扣的股權(quán)原值應(yīng)當(dāng)適用特定的支付標(biāo)準(zhǔn)和重復(fù)避稅標(biāo)準(zhǔn)。股權(quán)轉(zhuǎn)讓是未授權(quán)關(guān)系的完全轉(zhuǎn)讓。后續(xù)融資責(zé)任由受讓方承擔(dān)的，轉(zhuǎn)讓價(jià)格不包括未繳出資，轉(zhuǎn)讓收益較高，不應(yīng)扣除未繳出資；后續(xù)融資由轉(zhuǎn)讓方承擔(dān)的，轉(zhuǎn)讓方需要在轉(zhuǎn)讓前足額支付所認(rèn)購的資產(chǎn)。轉(zhuǎn)讓價(jià)格包括其全部出資，允許扣除的股權(quán)原值也應(yīng)包括具體出資。

中小企業(yè)遇到此類困難時(shí)，應(yīng)與金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行充分溝通和協(xié)商。同時(shí)，對(duì)于未能履行更廣泛認(rèn)購制度下融資責(zé)任的股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為，相關(guān)機(jī)構(gòu)應(yīng)盡快出臺(tái)具體規(guī)定，規(guī)范財(cái)務(wù)處理。